Нарастающий отток наличных: ключевые цифры
С 1 по 16 июля объём наличных в обращении увеличился примерно на 513 млрд рублей. В среднем банки теряют наличность со скоростью около 250 млрд рублей в неделю — примерно 32 млрд в день и более 1 млрд в час.
- По сравнению с июнем спрос на кэш удвоился: в июне отток за весь месяц был ниже, чем за первые две недели июля.
- С начала февраля объём наличных в обращении вырос на несколько триллионов рублей.
- В апреле был зафиксирован месячный максимум оттока около 607,3 млрд рублей; июль может превысить этот показатель.
Воздействие на кредиты и банковский риск
Одновременно с ростом оттока наличности ухудшается ситуация с возвратом кредитов. Доля проблемных займов превысила двузначный уровень, а среди малого бизнеса значительная часть компаний задерживает выплаты банкам. В результате деньги, выведенные из банков, не возвращаются во внутренние кредитные потоки, что создаёт угрозу для стабильности банковских балансов.
Если распространится задержка выплат одним или несколькими крупными банками, это может спровоцировать паническую реакцию вкладчиков и привести к массовому изъятию средств и серьёзному банковскому шоку.
Реакция рынков и Центробанка
По мере усиления оттока банки активнее обращаются к Центробанку: с начала июля через операции репо в банковскую систему было направлено порядка триллиона рублей. Общий объём задолженности кредитных организаций перед регулятором зафиксирован на уровне нескольких триллионов рублей, при этом в середине месяца наблюдались более высокие значения задолженности.
На межбанковском рынке выросли ставки — они превысили ключевую ставку регулятора, чего не наблюдалось в последние месяцы. Повышенный спрос на рубли может быть следствием оттока наличности и связанной с ним потребности банков в ликвидности.
Пока говорить о полноценном банковском кризисе преждевременно, однако складывается ситуация, когда отдельные банки могут столкнуться с дефицитом ликвидности, а это повышает системные риски и требует пристального внимания регулятора и самих финансовых организаций.
